The Star Entertainment muss 260 Mio. AU$ nach Urteil wegen AML-Verstößen zahlen

Das Bundesgericht von Australien hat die Star Entertainment Group zur Zahlung von 260 Millionen AU$ verurteilt, nachdem festgestellt wurde, dass der Kasinobetreiber gegen die australischen Gesetze zur Bekämpfung von Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung verstoßen hat. Die Entscheidung bildet den Abschluss eines bedeutenden zivilrechtlichen Verfahrens, das vom Australian Transaction Reports and Analysis Centre (AUSTRAC) angestrengt wurde, und verstärkt den regulatorischen und finanziellen Druck, dem das Unternehmen ausgesetzt ist.

Das am 28. Oktober 2026 verkündete Urteil betrifft Verstöße gegen die Sorgfaltspflichten bei der Kundenüberprüfung, der Überprüfung der Herkunft von Geldern und der Überwachung von Glücksspielaktivitäten mit hohem Risiko. Obwohl die Geldstrafe beträchtlich ist, hat das Gericht dem Unternehmen die Zahlung in Raten gestattet, um ihm zusätzliche Zeit zur Erfüllung seiner finanziellen Verpflichtungen zu gewähren, wobei die Verstöße dennoch mit erheblichen finanziellen Konsequenzen verbunden bleiben.

Das Gericht verhängt eine Geldstrafe in Höhe von 260 Millionen AU$

Die Geldstrafe in Höhe von 260 Millionen AU$ setzt sich aus 195 Millionen AU$ für „The Star Sydney“ und 65 Millionen AU$ für „The Star Gold Coast“ zusammen. Das Verfahren ging auf angebliche Mängel in den Systemen der Kasinogruppe zur Identifizierung, Bewertung und Steuerung von Risiken im Zusammenhang mit Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung zurück.

Die Geldstrafe fiel niedriger aus als die von AUSTRAC geforderten 400 Millionen AU$, lag jedoch über dem von „The Star“ befürworteten Betrag von 100 Millionen AU$. Während des Verfahrens hatte das Unternehmen gewarnt, dass eine wesentlich höhere Geldstrafe seine zukünftige Existenzfähigkeit gefährden könnte.

Bei der Festsetzung der Höhe berücksichtigte das Gericht die Schwere der Verstöße sowie die finanziellen Folgen früherer behördlicher Maßnahmen. The Star hatte bereits im Zuge separater Casino-Untersuchungen in New South Wales und Queensland erhebliche Strafen und Auflagen hinnehmen müssen.

Die Entscheidung trägt somit sowohl der Notwendigkeit einer wirksamen Durchsetzung als auch der finanziellen Lage eines Betreibers Rechnung, der weiterhin an einer umfassenden Sanierung seines Unternehmens arbeitet.

Die Verstöße betrafen Kunden mit hohem Risiko

Das Gericht stellte fest, dass The Star kein angemessenes Programm zur Bekämpfung von Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung unterhielt. Seine Feststellungen betrafen auch die Vorgehensweise des Unternehmens bei der Überprüfung der Kundenidentitäten und Finanzdaten, der Ermittlung von Geldquellen sowie der Durchführung angemessener laufender Kontrollen.

Mehr als 1.200 Kunden konnten über Kanäle spielen, die mit erhöhten Risiken der Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung verbunden waren. Zu diesen Kanälen gehörten Vereinbarungen mit begrenzter Transparenz hinsichtlich der Herkunft der Gelder, Transaktionen über Dritte sowie Bareinzahlungen, bei denen Informationen über die Dritten nicht ordnungsgemäß erfasst wurden.

Das Verfahren befasste sich auch mit „Junket“-Geschäften und privaten Glücksspielvereinbarungen. Den Feststellungen des Gerichts zufolge wurden diese Aktivitäten trotz erkannter Risiken und Mängel bei der Aufsicht und Überwachung fortgesetzt.

Solche Vereinbarungen können zusätzliche Compliance-Herausforderungen mit sich bringen, wenn Casino-Betreiber nicht angemessen feststellen können, wer die Gelder bereitstellt, woher die Gelder stammen oder ob die Aktivitäten eines Kunden weitere Untersuchungen rechtfertigen.

Die Feststellungen unterstreichen die Bedeutung wirksamer interner Kontrollen, einer klaren Rechenschaftspflicht des Managements und einer risikobasierten Kundenüberwachung. Für Betreiber, die den australischen Gesetzen zur Bekämpfung von Finanzkriminalität unterliegen, erfordert die Einhaltung der Vorschriften mehr als nur dokumentierte Richtlinien. Die Systeme müssen auch im täglichen Betrieb effektiv funktionieren, insbesondere wenn Kunden oder Transaktionen erhöhte Risiken darstellen.

Umsatzzahlen verdeutlichen das Ausmaß des Risikos

Bei der Prüfung des wirtschaftlichen Kontexts der Verstöße berücksichtigte das Gericht die mit Junkets und Hochrisikokunden verbundenen Umsätze.

Die Einnahmen aus Junkets beliefen sich auf über 1,4 Milliarden AU$. Unabhängig davon betrugen die Einnahmen im Zusammenhang mit Hochrisikokunden nach Berechnungen von „The Star“ zwischen November 2016 und November 2022 etwa 1,33 Milliarden AU$.

Diese Beträge sind beträchtlich, sollten jedoch nicht als direkter Maßstab für Gewinne aus rechtswidrigen Aktivitäten oder als finanzieller Vorteil interpretiert werden, der auf die konkreten Verstöße zurückzuführen ist. Das Gericht unterschied ausdrücklich zwischen den Umsatzzahlen und einer Berechnung der aus den Verstößen erzielten Vorteile.

Stattdessen dienten die Zahlen dazu, die potenziellen finanziellen Anreize zu veranschaulichen, die entstehen können, wenn risikoreichere Geschäfte ohne ausreichende Prüfung und wirksame Kontrollen angenommen werden.

Für die gesamte Casino-Branche unterstreicht der Fall, wie wichtig es ist, sicherzustellen, dass die geschäftlichen Aktivitäten die gesetzlichen Compliance-Verpflichtungen nicht untergraben. Er zeigt zudem, wie die Sorgfaltspflicht gegenüber Kunden und die Transaktionsüberwachung zu zentralen Themen bei der Beurteilung des regulatorischen Verhaltens eines Betreibers werden können.

Ratenzahlungen bieten zusätzliche Zeit für die Begleichung der Zahlung

Das Gericht hat gestattet, dass die Geldstrafe in vier gleichen Raten über einen Zeitraum von 19 Monaten gezahlt wird. Diese Regelung vermeidet, dass der gesamte Betrag sofort fällig wird, stellt jedoch gleichzeitig sicher, dass die finanziellen Folgen des Urteils erheblich bleiben.

Der Zahlungsplan ist angesichts der jüngsten finanziellen Schwierigkeiten von The Star und der Bemühungen des Unternehmens, den Betrieb zu stabilisieren, von besonderer Bedeutung. Das Unternehmen sah sich mit Finanzierungsdruck, Umstrukturierungsauflagen und erheblichen Ausgaben im Zusammenhang mit behördlich angeordneten Abhilfemaßnahmen konfrontiert.

Auf der Hauptversammlung am 27. Oktober skizzierte der Vorsitzende Soo Kim die im Rahmen des Sanierungsplans der Gruppe erzielten Fortschritte. Er verwies auf die Refinanzierung der Unternehmensschulden, Änderungen an der Betriebsstruktur und Leistungsverbesserungen bei den Immobilien in Sydney und an der Gold Coast. Er wies zudem darauf hin, dass sich die Finanzlage der Gruppe im Vergleich zu den Umständen, mit denen das Unternehmen zu Beginn des Jahres konfrontiert war, verbessert habe.

Die Einschätzung der Fortschritte durch die Unternehmensleitung hebt jedoch die vom Gericht auferlegten Verpflichtungen nicht auf. Das Unternehmen muss weiterhin den Zahlungsplan einhalten, gleichzeitig seinen Betriebsbedarf finanzieren und weiter an der Einhaltung der aufsichtsrechtlichen Vorschriften arbeiten.

Die Ratenzahlungsvereinbarung verschafft zwar Zeit, beseitigt jedoch weder die zugrunde liegende finanzielle Verpflichtung noch garantiert sie, dass die Sanierung des Unternehmens ohne weitere Herausforderungen verlaufen wird.

Quartalsergebnisse deuten auf eine Leistungssteigerung hin

Die Sanktion folgt auf die Veröffentlichung des ungeprüften Quartalsberichts von „The Star“ für die drei Monate bis zum 30. September 2026. Das Unternehmen meldete einen Konzernumsatz von 284 Millionen AU$, was einem Anstieg von 2 % im Vergleich zum entsprechenden Quartal des vorangegangenen Geschäftsjahres entspricht.

Das Konzernergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen (EBITDA) belief sich auf 12 Millionen AU$. Im Vergleich zu einem EBITDA-Verlust von 13 Millionen AU$ im gleichen Zeitraum des Vorjahres entspricht dies einer Verbesserung um 25 Millionen AU$.

Der Umsatz von „The Star Sydney“ und „The Star Gold Coast“ zusammen erreichte 279 Millionen AU$, was einem Anstieg von 5 % gegenüber dem Vorjahr und von 9 % gegenüber dem Vorquartal entspricht. Das kombinierte Segment-EBITDA belief sich auf 35 Millionen AU$, verglichen mit 14 Millionen AU$ im entsprechenden Vorjahreszeitraum.

Diese Zahlen deuten auf eine Verbesserung der Geschäftsentwicklung bei den beiden wichtigsten eigenen Casino-Standorten des Unternehmens hin. Dennoch lassen die Quartalsergebnisse allein nicht den Schluss zu, dass der Konzern seine umfassenderen finanziellen und regulatorischen Herausforderungen bewältigt hat.

„The Star“ wies zum 30. September 2026 liquide Mittel in Höhe von 239 Millionen AU$ aus. Die gesamten Barmittel und Bareinlagen beliefen sich auf 319 Millionen AU$, einschließlich 80 Millionen AU$ an gebundenen Einlagen, die nicht frei für allgemeine Zwecke verfügbar waren.

Das Unternehmen räumte zudem an, dass weiterhin wesentliche Unsicherheiten bestehen, die seine Fähigkeit zur Fortführung der Geschäftstätigkeit beeinträchtigen könnten. Dieser Vorbehalt bleibt wichtig bei der Beurteilung der Nachhaltigkeit der jüngsten finanziellen Verbesserung und der Fähigkeit des Unternehmens, künftige Verpflichtungen zu erfüllen.

Einschränkungen der Kasinolizenz bleiben bestehen

Die behördliche Aufsicht beeinträchtigt den Geschäftsbetrieb des Unternehmens weiterhin, trotz der gemeldeten Ergebnisverbesserung.

Die Kasinolizenz von „The Star Sydney“ bleibt ausgesetzt. Ein im Rahmen der Aufsichtsregelungen von New South Wales ernannter Manager ist befugt, den Kasinobetrieb zu überwachen; die Amtszeit dieses Managers wurde bis zum 30. Juni 2027 verlängert, sofern sie nicht vorzeitig beendet wird.

Bei „The Star Gold Coast“ wurden sowohl die Aussetzung der Aussetzung der Kasinolizenz als auch die Ernennung des Sonderverwalters bis zum 31. März 2027 verlängert. Die Ernennung des externen Beraters von „The Star Brisbane“ wurde ebenfalls bis zu diesem Datum verlängert.

Diese Regelungen spiegeln den anhaltenden Arbeitsaufwand wider, der zur Bewältigung der noch ausstehenden vorrangigen Sanierungsmaßnahmen erforderlich ist, und zeigen, dass die Compliance, die Unternehmensführung und die betrieblichen Kontrollen der Gruppe den von den Aufsichtsbehörden erwarteten Standards entsprechen.

Das Unternehmen hat Fortschritte bei seinem Sanierungsprogramm gemeldet, darunter Änderungen, die darauf abzielen, die Rechenschaftspflicht auf Objektebene zu verbessern. Die endgültigen behördlichen Entscheidungen hängen jedoch weiterhin von den Bewertungen der zuständigen Behörden ab und nicht allein von der finanziellen Leistung.

Fazit

Das Urteil in Höhe von 260 Millionen AU$ stellt eine wichtige Entwicklung in den Bemühungen der Star Entertainment Group dar, die finanzielle Stabilität und die regulatorische Stellung wiederherzustellen. Das Gericht hat eine erhebliche Geldstrafe wegen Verstößen gegen die Vorschriften zur Bekämpfung von Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung verhängt, dem Unternehmen jedoch gestattet, die Zahlungen auf vier Raten zu verteilen.

Steigende Quartalsumsätze und die Rückkehr zu einem positiven Konzern-EBITDA zeugen von einer besseren Geschäftsentwicklung in jüngster Zeit. Diese Ergebnisse müssen jedoch vor dem Hintergrund der anhaltenden finanziellen Unsicherheiten des Unternehmens, seiner Zahlungsverpflichtungen und der Einschränkungen im Zusammenhang mit seinen Kasinolizenzen betrachtet werden.

Die nächste Phase wird davon abhängen, ob The Star seine operativen Verbesserungen aufrechterhalten, die Anforderungen des Gerichts erfüllen und nachhaltige Fortschritte bei seinen Compliance- und Abhilfemaßnahmen nachweisen kann. Das Urteil begründet eine erhebliche finanzielle Verpflichtung, doch das längerfristige Ergebnis wird von der Fähigkeit des Unternehmens abhängen, diese Verpflichtung zu bewältigen und gleichzeitig die für seinen Betrieb erforderlichen regulatorischen Standards zu erfüllen.

Häufig gestellte Fragen

Wie viel muss Star Entertainment nach dem Gerichtsurteil zahlen?
Das Bundesgericht verhängte im Rahmen eines Verfahrens wegen Verstößen gegen die Vorschriften zur Bekämpfung von Geldwäsche und Terrorismusfinanzierung in den Casino-Betrieben der Gruppe in Sydney und an der Gold Coast eine Geldstrafe in Höhe von insgesamt 260 Millionen AU$.

Welche Aufsichtsbehörde hat das Verfahren gegen Star Entertainment eingeleitet?
Das Verfahren wurde von AUSTRAC eingeleitet, der australischen Aufsichtsbehörde für Finanzinformationen und Geldwäschebekämpfung, die für die Durchsetzung der einschlägigen Verpflichtungen gemäß den Gesetzen des Landes zur Bekämpfung von Finanzkriminalität zuständig ist.

Wie verteilt sich die Geldstrafe in Höhe von 260 Millionen AU$?
Die Geldstrafe setzt sich aus 195 Millionen AU$ für „The Star Sydney“ und 65 Millionen AU$ für „The Star Gold Coast“ zusammen.

Welche Verstöße gegen die Vorschriften hat das Gericht festgestellt?
Das Gericht stellte Mängel bei der Sorgfaltspflicht gegenüber Kunden, der Überprüfung der Herkunft von Geldern, dem Risikomanagement sowie der Überwachung von Kunden mit hohem Risiko und der Glücksspielaktivitäten fest.

Wie viele Kunden mit hohem Risiko waren von den Feststellungen betroffen?
Das Gericht stellte fest, dass mehr als 1.200 Kunden über Kanäle spielen konnten, die mit erhöhten Risiken der Geldwäsche und der Terrorismusfinanzierung verbunden waren.

Warum hat das Gericht die Einnahmen aus Junkets berücksichtigt?
Die Einnahmen aus Junkets und von Kunden mit hohem Risiko trugen dazu bei, den geschäftlichen Kontext und die potenziellen finanziellen Anreize im Zusammenhang mit der unzureichenden Einhaltung der Vorschriften zu veranschaulichen. Die Zahlen wurden nicht als direkter Maßstab für die Gewinne gewertet, die auf die Verstöße zurückzuführen sind.

Wie lange hat Star Entertainment Zeit, die Geldbuße zu zahlen?
Die Geldbuße ist in vier gleichen Raten über einen Zeitraum von 19 Monaten zu zahlen, wodurch dem Unternehmen zusätzliche Zeit eingeräumt wird, seinen finanziellen Verpflichtungen nachzukommen.

Hat Star Entertainment eine Verbesserung seiner finanziellen Leistung gemeldet?
Ja. Für das erste Quartal des Geschäftsjahres 27 meldete das Unternehmen einen Konzernumsatz von 284 Millionen AU$ und ein positives EBITDA von 12 Millionen AU$, verglichen mit einem EBITDA-Verlust von 13 Millionen AU$ im Vorjahr.

Ist die Kasinolizenz von „The Star Sydney“ ohne Einschränkungen gültig?
Nein. Die Lizenz bleibt ausgesetzt, und das Kasino wird weiterhin unter behördlicher Aufsicht betrieben. Die Ernennung des Verwalters gilt derzeit bis zum 30. Juni 2027, sofern sie nicht vorzeitig beendet wird.

Vor welchen wesentlichen Herausforderungen steht Star Entertainment nach dem Urteil?
Das Unternehmen muss seine Strafzahlungen leisten, seine finanzielle Erholung aufrechterhalten und weiterhin ausstehende Compliance- und Abhilfemaßnahmen umsetzen, während es unter behördlicher Aufsicht steht.